01.11.2019

Прогноз мировых цен на лом черных металлов в ноябре 2019 года

Прогноз импортных котировок лома в Турции

По нашей оценке, в ноябре среднемесячные котировки импортного лома в Турции стабилизируются на уровне последней недели октября - 250 $/т CFR. В декабре ожидается снижение до 240 $/т CFR. В январе – рост до 250 $/т. Стабилизация цены в ноябре будет обусловлена волатильным спросом на длинномерный прокат на экспортном рынке и ростом деловой активности на внутреннем. Поддержку котировкам лома будет оказывать рост цен на лом на внутреннем рынке США.

Цена на арматуру в Турции

В прогнозируемом периоде на внутреннем рынке Турции ожидается стабилизация котировок длинномерного проката в результате заметного роста цен на лом в октябре и сохранением спроса на сталь в строительном и производственных секторах. Отметим, что индекс экономической уверенности в октябре вырос на 4,5%, до 86%, а индекса строительной уверенности в октябре вырос 8,3%, до 65,1% по сравнению с предыдущим месяцем. Увеличению спроса на длинномерный прокат будет способствовать смягчение денежно-кредитной политики Турции, в результате которой ключевая ставка была снижена на 2,5 бп, до 14% годовых. В декабре, ожидается снижение, в январе - рост.

В ноябре на экспортном направлении будет наблюдаться стабилизация. Сдерживающим фактором будет служить волатильный спрос на экспортном направлении. В ноябре спрос со стороны покупателей из Азии стабилизируются на уровне октября, в случае сохранения текущей ценовой дельты на готовую продукцию. Также ожидается снижение поставок в Египет (один из ключевых потребителей турецкой продукции в регионе) из-за введения импортных пошлин. Спрос со стороны покупателей из стран ЕС и США будет отсутствовать на фоне существующих заградительных мер. Поддержку котировкам будет оказывать рост себестоимости в следствии удорожания лома, а также стабилизация котировкам на внутреннем рынке.

Квадратная заготовка Черное море

В ноябре мы ожидаем стабилизацию цен на квадратную заготовку со стороны поставщиков из РФ. Благоприятным фактором будет являться снижение предложения квадрата в результате 100% формирования книги заказов у многих крупных производителей квадрата до конца текущего года. Стоит также отметить, о расширении географии поставок российских поставщиков, в результате получения продуктового сертификата Абинским ЭМЗ на поставку квадрата в Швецию и Норвегию. С другой стороны, негативное влияние на рынок будет оказывать снижение спроса со стороны потребителей из стран Северной Африки и Ближнего Востока и сохранение конкуренции с иранскими поставщиками за рынки Юго-Восточной Азии. В декабре ожидается стабилизация на уровне ноября с дальнейшим ростом в январе.

Внутренний рынок лома США

В ноябре на внутреннем рынке США ожидается положительная коррекция цен на лом в условиях  сокращения запасов сырья и роста спроса на рынке готовой продукции. Среднемесячная загрузка мощностей по производству стали в США выросла в октябре на 0,82%, до 79%. Отметим, что крупнейшие американские производители плоского проката (NLMK и Arcelor Mittal) в конце октября увеличили цены на горячекатаный лист на 40 $/т. Ожидается, что в текущих условиях, цена на лом вырастет на 10-20 $/т, до 190-200 $/т Ex-Works. В декабре мы ожидаем стабилизацию в результате сезонного снижения спроса на готовую продукцию и сокращения ломосбора, в январе - рост. 

Прогноз импортных котировок лома в Южной Корее

По нашей оценке, в ноябре среднемесячные котировки импортного лома марки HMS № 2 в Южной Корее вырастут до отметки 240 $/т CFR (лом марки HMS №1 – 260 $/т). В декабре ожидаем  снижение до 230  $/т CFR (лом марки HMS №1 - 250 $/т), в январе – рост на 10 $/т, до 240 $/т (лом марки HMS №1 - 260 $/т). Положительная коррекция в ноябре будет обусловлена ростом цен на сырье на экспортных рынках. Помимо этого, ожидается небольшой рост котировок готовой продукции на рынках Юго-Восточной Азии. В то же время, сдерживающим фактором будет являться высокий уровень запасов сырья на внутреннем рынке Южной Кореи и волатильный спрос на готовую продукцию.

Внутренний рынок лома США

В ноябре на внутреннем рынке США ожидается положительная коррекция цен на лом в условиях  сокращения запасов сырья и роста спроса на рынке готовой продукции. Среднемесячная загрузка мощностей по производству стали в США выросла в октябре на 0,82%, до 79%. Отметим, что крупнейшие американские производители плоского проката (NLMK и Arcelor Mittal) в конце октября увеличили цены на горячекатаный лист на 40 $/т. Ожидается, что в текущих условиях, цена на лом вырастет на 10-20 $/т, до 190-200 $/т Ex-Works. В декабре мы ожидаем стабилизацию в результате сезонного снижения спроса на готовую продукцию и сокращения ломосбора, в январе - рост. 

Экспортные котировки готовой продукции из Китая

В  ноябре мы ожидаем небольшой рост (на 5-10 $/т) экспортных котировок готовой продукции. По нашей оценке, увеличению котировок будет способствовать рост цен на внутреннем рынке в результате увеличения спроса в строительном секторе и снижения запасов сырья. В декабре – стабилизация, январе -рост.

Рынок лома ЮВА

По нашей оценке, в ноябре на внутреннем рынке Японии будет наблюдаться положительная динамика цен на лом из-за снижения запасов сырья и роста спроса на лом в США, Тайване и Вьетнаме из-за рестокинга. Поддержку котировкам также будет оказывать рост спроса на готовую продукцию на внутреннем рынке и положительная динамика цен на длинномерный прокат в Китае.

На внутреннем рынке Южной Кореи ожидается волатильность в условиях высокого уровня запасов сырья, снижения спроса на готовую продукцию, а также сокращения экспортных поставок в результате неопределенности в торговой политике между США и Китаем. Поддержку внутреннему рынку будет оказывать положительная коррекция цен на сырье на мировом рынке, сокращение импорта со стороны российских экспортеров и смягчение денежно-кредитной политики, в результате которой ключевая ставка была снижена на 25 бп, до 1,25%.

В ноябре на рынке Вьетнама и Тайваня ожидается положительная коррекция цен в условиях снижения запасов сырья и роста спроса на готовую продукцию со стороны покупателей из Китая. Цены на лом марки Н2 вырастут на 10 $/т, до 265 $/т CFR Вьетнам. Аналогичная ситуация будет отмечаться в Тайване, котировки американского лома марки HMS 1\2 80:20 вырастут на 5-10 $/т, до 245-250 $/т CFR.

Популярное:

Прогноз цен на лом в России в ноябре'19

Прогноз мировых цен на лом черных металлов в октябре 2019 года

Прогноз мировых цен на лом черных металлов в августе 2019 года

Лом черных металлов цена

Анализ железнодорожных поставок лома в РФ в сентябре'19